格力地產重大重組方案出爐

【大河財立方消息】11月22日晚，格力地產披露重大資產置換暨關聯交易報告書，擬以其持有的上海合聯、上海保聯、上海太聯、三亞合聯及重慶兩江的 100%股權及上市公司對橫琴金融投資集團有限公司的5億元借款，與海投公司持有的免稅集團51%股權進行置換，估值差額部分以現金進行補足。

本次交易前，上市公司的主要收入來源是房地產業務。受宏觀經濟增速放緩、人口結構變化以及城市化速度逐步下降等因素影響，房地產行業整體發展速度減緩。最近兩年，上市公司淨利潤連續爲負。

免稅集團主要經營免稅品銷售業務，系全國最早開展免稅品經營業務的企業之一。2023年及2024年1-6月，免稅集團實現淨利潤分別爲6.67億元、4.38億元。在宏觀政策大力支持免稅行業快速發展的機遇中，免稅集團主營業務規模有望進一步提升。

公告稱，通過本次重組，公司將逐步退出房地產業務，注入盈利能力較強、現金流情況較好的免稅業務，發展成爲以免稅業務爲核心、圍繞大消費運營等產業鏈佈局的上市公司。

根據致同會計師出具的《備考審閱報告》，本次交易完成後，格力地產2024年 1-6月營業收入爲19.36億元，較本次交易前增加4274.36萬元，免稅品銷售收入佔營業收入比重爲64.56%，免稅業務將成爲公司的重要收入來源。免稅品銷售毛利爲6.29億元，佔總毛利比重爲79.03%；本次交易完成後，上市公司2024年 1-6月淨虧損較交易前將收窄5.43億元，免稅業務顯著緩解上市公司虧損狀況。

根據公告，原重組方案爲上市公司通過發行股份及支付現金的方式購買珠海市國資委和城建集團持有的珠海免稅集團100%股權，同時擬向不超過35名符合條件的特定對象發行股票募集配套資金。

對於本次重組方案調整的原因，格力地產在公告中稱，鑑於原重組方案推進時間較長，公司所處內外部環境發生較大變化，並基於公司逐步退出房地產開發業務、實現主業轉型的整體戰略考量，綜合考慮了珠海免稅集團良好的業務經營情況及未來發展前景，珠海免稅集團51%股權的置入有助於實現上市公司主業向以免稅業務爲主導的主業轉型，提升上市公司資產質量和盈利水平，增強上市公司現金分紅能力，更好地保護中小股東利益。

同時結合上市公司自身狀況和未來戰略規劃調整情況，經審慎研究及與交易對方協商，公司向上海證券交易所申請撤回《格力地產股份有限公司發行股份及支付現金購買資產並募集配套資金暨關聯交易申請材料》，並對重大資產重組原方案進行重大調整。

責編:陶紀燕 | 審覈:李震 | 監審:萬軍偉