保險“報行合一”威力巨大，多家上市銀行上半年代理保險收入大幅下滑，保司受益降本增效成果顯著

財聯社8月29日訊（記者 鄒俊濤）保險“報行合一”持續深化對銀行中收業務產生削減效應開始顯現。

近日，上市銀行密集披露半年報，財聯社記者注意到，包括招商銀行、平安銀行等在內的多家上市銀行披露，公司上半年財富管理手續費收入同比大幅下滑，其主要原因在於受銀保渠道降費效應導致的保險代理收入同比銳減。

與此同時，多家上市保險公司近期在中報中披露，得益於“報行合一”的實施，公司持續壓降負債成本、優化負債結構。在業內來看，“報行合一”持續深化有助於險企高質量發展，同時銀保渠道佣金費用必將有所下滑，銀行或可通過“以量補價”方式緩解。

多家銀行披露中收業務受銀保降費影響大

8月29日晚，招商銀行發佈半年報披露，公司上半年財富管理手續費及佣金收入114.37億元，同比下降32.51%，其中，代理保險收入39.50億元，同比下降57.34%，下降原因主要是保險降費效應延續。

值得關注的是，受保險降費影響的不僅是招商銀行，稍早前，興業銀行和平安銀行均有在半年報中披露有相似情況。

據興業銀行半年報披露，公司上半年實現零售財富中間業務收入24.18億元，同比下降10.14%。興業銀行稱，主要是受銀保渠道降費等影響。

同樣，平安銀行在半年報中披露，公司上半年實現管理手續費收入21.86億元，主要包括代理個人保險收入4.56億元、代理個人理財收入5.65億元及代理個人基金收入10.04億元。平安銀行稱，受銀保渠道降費、權益類基金銷量下滑等因素影響，財富管理手續費收入同比下降。

平安銀行在2023年半年報中曾披露，2023年上半年，本行實現代理個人保險收入22.07億元，同比增長107.2%。以此計算，今年上半年，平安銀行代理個人保險收入同比下滑了79.34%。

今日晚間，中國銀行也在中報中披露，上半年集團實現手續費及佣金淨收入428.60億元，同比減少35.16億元，下降7.58%，在營業收入中的佔比爲13.52%。主要是受市場環境影響，代理業務、受託業務及信用承諾等業務收入減少。但未披露代理業務具體內容。

財聯社記者注意到，自今年一季度開始，就逐漸有上市銀行披露受保險降費影響導致手續費等相關中收業務收入下滑。蘇州銀行披露2023年度和2024年一季度手續費淨收入分別同比下滑6.0%、30.0%，國盛證券分析預計主要是保險代理費率調降有一定影響。

此外，招商銀行披露，受代理保險費率下調影響，一季度集團代理保險收入同比下降50.28%；建設銀行披露，一季度手續費及佣金淨收入整體同比下滑8.69%，主要受保險基金等行業費率普遍下降及上年同期高基數影響。

保司受益降本增效成果顯著，機構建議銀行嘗試“以量補價”

據瞭解，今年1月，國家金融監督管理總局發佈《關於規範人身保險公司銀行代理渠道業務有關事項的通知》（以下簡稱《通知》），明確附加費用率即可用的總費用水平，包含向銀行支付的佣金率、銀保專員的薪酬激勵、培訓及客戶服務費、分攤的固定費用等，其中佣金率應列明上限。

在嚴格規範佣金支付方面，保險公司應當按照經備案的產品精算報告執行費用政策，向銀行代理渠道支付的佣金不得超過列示的佣金率上限，不得直接或間接以出單費、信息費等名義向銀行代理渠道支付佣金以外的任何費用。

《通知》落實近半年來，相關信息顯示，“報行合一”持續助力保司降本增效。8月29晚，中國人壽發佈2024年半年度業績報告稱，上半年，中國人壽嚴格落實“報行合一”政策要求，強化佣金費用管控，實現降本增效。

昨日，中國太平管理層在2024年中期業績發佈會表示，中國太平成功把握“報行合一”帶來的契機，上半年新業務價值穩定增長。其中，得益於“報行合一”的實施，銀保渠道新業務價值同比增速達到229.7%。

中國太平管理層表示，中國太平下半年將進一步落實“報行合一”以及推動渠道專業化進度，持續壓降負債成本、優化負債結構，並預計今年新業務價值依然能保持兩位數增長。

另一方面，“報行合一”持續深化也帶來銀保渠道佣金費用下滑“陣痛”。據國盛證券金融團隊馬婷婷統計，自2023年三季度銀行代理保險費率集中調降，按金融監管總局估算，銀保渠道佣金費用平均下降約30%左右。

東吳證券非銀團隊指出，在“報行合一”政策進一步落實的大背景下，銀行或通過“以量補價”的方式加大對保險代銷的投放，積極探索高內涵價值發展路徑與銀保合作新模式將成爲行業共同課題。