中東土豪開始減倉A股了？有哪些調倉動作？其他境外主權財富基金佈局也浮出水面

財聯社9月1日訊（記者 吳雨其）中東土豪還在買中國資產嗎？

今年以來，隨着外資的強勢流入，境外資金的投資動向被投資者視爲“投資風向標”，隨着上市公司半年報披露落下帷幕，有聰明錢之稱的QFII的調倉換股也浮出水面。

其中最受關注的便是主權財富基金中的土豪，如來自中東的阿布達比投資局、科威特投資局等，通過QFII渠道大量持有A股上市公司。

中東主權財富基金都偏好哪些股票？

根據全球主權財富基金數據平臺Global SWF的統計，2023年全球前十大主權財富基金中的一半來自中東地區，分別是阿布扎比投資局（ADIA）、科威特投資局（KIA）、沙特公共投資基金（PIF）、卡塔爾投資局（QIA）以及迪拜政府投資公司（ICD）。

Wind數據顯示，截至上半年，阿布扎比投資局重倉持有（出現在前十大流通股名單中）的A股公司共有27家，持倉市值合計94.23億元，較一季度時減少了18.66億元；科威特投資局持有的A股公司數量爲24家，持倉市值合計40.25億元，較一季度時持倉減少約5億元，從市值來看，中東主權財富基金對A股的持倉有所減少。

持倉個股方面，阿布扎比投資局截至上半年末持倉最多的是紫金礦業，持倉市值達到25.95億元，持股數量爲1.48億股，其次是萬華化學，持倉市值爲17.56億元，對海大集團對持倉爲7.78億元；阿布扎比投資局持有宏發股份、科倫藥業、金誠信、恆立液壓等21只個股持倉市值均超過1億元。

科威特投資局持倉最多的則是晨光股份，持倉市值爲3.35億元，持股數量爲1069.56萬股，其次是邁爲股份，持倉市值達3.20億元，持股數量爲267.74萬股；還有森麒麟、恆立液壓、新集能源等14家上市公司持倉市值超過1億元。對比阿布扎比投資局，科威特投資局沒有那麼“大手筆”。

持股變動看，阿布扎比投資局增持了8只A股，其中加倉最多的是紫金礦業，爲293.75萬股，其次是中信金屬，加倉230萬股，老百姓、宏發股份、健康元、山東藥玻、海大集團、麗珠集團分別加倉160.92萬股、30萬股、29.35萬股、17.71萬股、3.38萬股。

值得一提的是，紫金礦業一直是阿布扎比投資局的心頭好，已經重倉持有多個季度：自2021年四季度末首次現身十大流通股股東名單至今，期間僅2022年三季度和2023年一季度暫時退出。截至6月30日，今年以來紫金礦業漲幅達到42.62%。

阿布扎比投資局還減持了10只股票，其中減倉最多的是通化東寶，爲447.68萬股，恆立液壓減持381.29萬股，科倫藥業減持244.70萬股，北新建材、金誠信、星宇股份、萬華化學、萬孚生物、法拉電子、華峰化學等均有一定減倉。

該主權財富基金還新出現在了6家上市公司的前十大流通股東名單中，分別是中國人保、寶馨科技、捷榮技術、河鋼資源、東方雨虹、中電興發，持股數量分別爲2547.94萬股、163.82萬股、41.12萬股、530萬股、1667.70萬股、170.62萬股。

科威特投資局則增持了4只股票，其中加倉最多的是岱美股份，爲362.26萬股，深南電路、邁爲股份、新集能源均獲得少量加倉。

減持方面，科威特投資局僅減少了對拓邦股份的持倉，爲281.01萬股，當前還持有794.07萬股。

科威特投資局還新晉8家上市公司的前十大流通股東，爲康恩貝、城投控股、上海電力、天成自控、巨星科技、報喜鳥、森麒麟、正海生物。其餘個股持倉則保持不變。

境外主權財富基金佈局中國資產

除了中東主權基金外，其餘境外知名主權基金也正加碼佈局中國市場。

如新加坡兩大主權財富基金淡馬錫控股公司（簡稱“淡馬錫”）、新加坡政府投資公司（簡稱“GIC”）。兩家主權基金都長期活躍於全球資本市場，且在全球主權財富基金管理人中資管規模長期位於前十行列。

根據最新的運營報告，淡馬錫在投資組合中持續保持超過20%的比重投資於中國地區，與此同時，GIC也在積極調整其全球投資佈局，通過減少對歐洲市場的投資並增加對亞洲地區的投資來降低整體風險敞口。

在中國市場的投資策略上，淡馬錫和GIC均偏好股權投資，在二級市場投資上，淡馬錫更傾向於投資中概股，而淡馬錫富敦投資有限公司，則屬於淡馬錫旗下，主要投資於中國二級市場。而GIC則更專注於港股市場，在中國A股上持倉並不重。

截至上半年末，淡馬錫和GIC重倉出現在前十大流通股東名單中的A股公司共有5家，持倉市值合計約36.01億元，較上期增長約5000萬元。其中持倉最多爲珀萊雅，持倉市值爲10.10億元。

與2024年一季度末對比，淡馬錫退出了對愛爾眼科、珀萊雅的前十大流通股東名單，加倉了柏楚電子約88.34萬股；GIC則加倉恆立液壓、珀萊雅、華明裝備74.69萬股、218.36萬股、301.50萬股，新進到柏楚電子的前十大流通股之中，當前持有392.62萬股。

香港金融管理局則加倉了漢鍾精機92.93萬股，新進到天地科技、豪悅護理的前十大流通股中，對永新股份進行了減持；澳門金融管理局則出現在了17家A股的前十大流通股中，新集能源、金誠信的持倉市值均達到了3億元以上，總持倉市值爲22.62億元。