喜歡每月領息就存債？數據告訴你 臺股月配ETF更好

隨着聯準會暫停升息，債市去年底開始回溫，帶動債券ETF規模大增，CMoney數據顯示，今年以來，債券ETF規模至少增加9,000億元，受益人數也暴增將近88萬人。值得注意的是，聯準會今年9月開始首度降息後，債券ETF卻出現回檔，多檔債券ETF甚至跌破年線，使得許多投資人開始思考，「存債是否比存股更好」？

事實上數據顯示，存債確實不如存股！彭博統計過去10年來，臺股平均年息率達4.1%，爲美國公債的兩倍；同時，臺股年均資本增值率更達到10.5%，而美國公債卻呈現負報酬，與臺股相比明顯遜色。由此可見，不論是領取股息或賺取資本利得，長期而言，臺股的表現都遠勝美債！

臺股VS美債 報酬表現

資料來源：Bloomberg ; 資料日期：2014/12/31-2024/09/30

目前臺股已有8檔高股息ETF提供月配息機制，讓投資人得以像債券ETF一樣，每月領取配息收益，其中以復華科技優息(00929)最受歡迎，不僅是臺股月配ETF的先驅，也是此類型ETF中規模最大、受益人數最多者。

分析存股族愛買00929的原因有二，一是自去年6月成立以來，00929每月配息穩定，每單位配發金額介於0.11元~0.2元之間，年化配息率約爲8.5%~11%，爲目前臺股月配ETF配息最穩健者，不會大起大落。

二是00929爲月配ETF中，配息水庫最充裕且配息來源最爲多樣，包含股利所得、資本利得以及收益平準金，避免了部分ETF因缺乏資本利得而無法穩定配息的問題。

此外，從長期數據來看，00929不僅具有息收，更兼具增值潛力，根據彭博統計，其追蹤的「臺灣科技特選優良高息股價指數」，於過去十年期間的平均年息爲6.3%，平均資本增值率達9.6%，優於美國十年期以上高評級公司債4.4%的平均年息及3.8%的年均增值。因此，對於偏好每月領息又期待賺到價差的投資人而言，00929相較於債券ETF更具吸引力，提供息利雙贏的投資機會。

00929追蹤指數VS 10年期以上美國高評級公司債表現

資料來源：Bloomberg ; 資料日期：2014/12/31-2024/09/30。注：債券指數採用中信高評級公司(00772B)最大規模月配債券ETF追蹤之指數。

隨着AI和高效能運算技術的需求持續增長，科技產業前景樂觀。尤其臺積電第三季營收再創新高，預計全年成長30%，有望進一步帶動全球科技產業表現。投資人若想要把握科技股的成長契機，可以考慮透過月配型的00929，不僅能創造每月的被動收入，還能同時捕捉科技產業的成長紅利。

※免責聲明：文中所提之個股內容，並非任何投資建議與參考，請審慎判斷評估風險，自負盈虧。