擴產週期，關注半導體設備企業
本報長沙訊6月27日，財信證券研究發展中心發佈半導體行業最新一期月度報告。
該研發中心大製造中心總監何晨、研究助理張看在月報中稱，給予行業“領先大市”評級，建議關注景氣上行且在此輪行情中具有顯著優勢的IDM廠商士蘭微、聞泰科技和揚傑科技；封測廠商長電科技；半導體設備商北方華創、精測電子和華峰測控。
何晨指出，從需求端來看，3月份開始國內市場手機出貨量連續環比下滑；國外方面，疫情反覆對具有需求彈性的印度市場產生負面影響，手機廠商相繼下修出貨量，過去消費者對電子產品價格只跌不漲的價格觀念考驗手機終端傳導原材料上漲的有效性。
何晨指出，值得關注的是，半導體設備企業將持續受益於資本開支的超級週期。
目前在設備端，以臺積電爲代表，代工廠相繼上修資本開支，在資本開支與設備供應約束下，先進製程處於寡頭壟斷的態勢，其餘晶圓代工廠將支出重點轉向成熟製程，8寸晶圓擴產又以國內爲主，北美半導體設備出貨額與日本半導體設備出貨額於4月份延續高增長。