已投資380億美元，這個覆蓋17億人的賽道要火
時間進入到6月，來自MSK（肌肉骨骼疾病）領域的大新聞接連不斷，讓人應接不暇。
日前，NHS（英國國民醫療服務體系）宣佈將推出AI運營的虛擬康復診所，以緩解MSK康復服務的嚴重供不應求。這是英國首家（也可能是全球首家）完全由AI運營的虛擬康復診所，也是目前英國唯一通過護理質量委員會批准，可進行患者管理的虛擬診所。
在此之前，MSK領域的頭部企業Upswing Health和Hinge Health剛宣佈達成合作關係，從而將兩者的優勢結合在一起。而在更早的6月初，肌骨康復數字療法企業Sword Health更是完成了約1.3億美元的鉅額融資。
最近的種種跡象一再表明，數字醫療似乎正在重新萌發生機。MSK，則有望成爲率先融冰的賽道。
比真人服務體驗更好？首家AI虛擬康復診所備受好評
MSK包括150多種影響個人運動系統的疾患，涵蓋範圍從突然出現的短暫問題（如骨折、扭傷和拉傷）到功能持續受限和殘疾等終身疾患。根據WHO全球疾病負擔數據的分析，全球約有17.1億人患有MSK類疾病，且因爲人口老齡化呈現快速增長的趨勢。
一直以來，MSK都是全球致殘的重要原因。以腰痛爲例，全球約有5.68億人患有腰痛，使其成爲160個國家和地區致殘的主要原因。其他諸如骨折（4.36億人）、骨關節炎（3.43億人）、其他損傷（3.05億人）、頸部疼痛（2.22億人）和截肢（1.75億人）患病人數也都破億。
正因爲此，MSK康復在全球康復需求中佔比最大。據WHO統計，在所有需要康復的成年人中，大約三分之二的人需要肌肉骨骼疾病康復服務。由此產生的醫療成本也相當誇張，以美國爲例，MSK所導致的醫療成本佔全美醫療支出的近10%之多。
基於龐大的需求，MSK在歐美地區一直都是資本關注的重點。根據統計，自2010年以來，單美國市場就已向MSK領域投資了380億美元之多。即便在最近的資本寒冬中，MSK領域的投資也頻頻出現大手筆。這些投資，大多數又都流向了數字醫療賽道。
6月初，Sword Health宣佈完成了約1.3億美元的融資——即使在前幾年的數字醫療熱潮中，這樣的金額也堪稱“超巨”級別。不過，這對Sword Health來說並不是第一次。早在2021年，其就在一年內完成了四輪融資，走完了“B-D”的融資輪次。
目前，Sword Health的融資總額達到了3.4億美元之多，公司的估值達到了30億美元。根據介紹，其收入已經在過去一年幾乎增加了兩倍，並正在認真考慮上市，一旦成功，有望成爲數字醫療的標杆。
除了Sword Health，這個領域的其他企業其實在資本市場也是熾手可熱。比如，早已上市的Dario Health、曾在2021年拿下3輪總計7億美元融資的Hinge Health，以及在2022年仍能獲得1.92億美元融資的Omada Health等。
即便如此，MSK康復服務即使在最爲重視康復的歐美地區仍然存在嚴重不足。根據第三方報告，自2023年1月以來，英國MSK疾病治療候診名單數量比以往增加了近三成之多，目前仍有超過30萬人在NHS等待康復的名單上，其中，26%的患者等待時間竟然超過三個月。
顯然，NHS的康復師數量已經遠遠跟不上英國老齡化和肥胖人口日益增長的需求。英國衛生部門希望通過AI虛擬診所這種快速、實時的方式提供更快的護理服務，減少患者等待時間和臨牀醫生的壓力。
這一虛擬診所基於Flok Health的平臺。患者既可以通過包括全科醫生在內的各種醫療機構轉到該平臺，也可以通過App自行轉接到該平臺。由AI生成的理療師會與患者進行初步的視頻問診以評估患者的症狀，並在後續根據患者反饋、症狀和進展提供持續的個性化康復指導——根據Flok Health的介紹，其庫中可以生成多於10億種潛在的訓練組合。
在2023年期間於NHS關聯單位進行的內部試用中，Flok Health的表現得到了廣泛認可：所有試點患者均認爲AI康復師的體驗至少與真人持平；57%的試點患者甚至認爲AI理療體驗比真人方案體驗更好；更有86%的試點患者表示，在使用AI康復師理療期間，其症狀有所改善。
除了臨牀上的優勢，虛擬診所更大的優勢則是無需漫長的等待，一旦獲批接受AI康復服務當天即可完成視頻問診。同時，它也可以實現24×7的全天候服務。在NHS的試用中也發現，當試點結束AI虛擬診所不再使用時，線下康復預約的等待名單立刻增加了50%以上。
數字技術帶來的效果顯然立竿見影！
線上線下結合，MSK“分級診療”纔是理想模式
即便如此，真人康復師的作用依舊無法被AI所替代。專注於MSK康復的復動肌骨在2022年獲批了MSK康復數字療法，其聯合創始人，首席醫學官呂一鳴就表示：“如果是標準化流程化的服務，無人干預的AI是可以實現的。不過，這裡面會有一些風險，比如方案需要調整，或者說需要再評估，AI能否完全勝任還有疑問。”
“所以，目前主流的模式還是AI和線下康復師結合的方式。最主要的還是由App及背後的AI和硬件實現，人工保持一個輕度介入，基本上做一些方案調整或者評估就行了。這種輕人力的模式目前是比較好的。完全脫離人力，我覺得目前風險還是比較大。”
更嚴謹的報告也支持這樣的說法。皮特森健康技術研究院（PHTI——Peterson Health Technology Institute）新近發佈的《虛擬肌骨解決方案技術評估》對2000多篇論文進行了分析，以便對主流的虛擬MSK解決方案的臨牀效果和衛生經濟學進行評估。
根據數字技術和康復師介入程度的不同，該報告將虛擬MSK解決方案分爲了三類。
第一類是完全基於App的方案，整個康復計劃主要由AI設計和更新，並基於計算機視覺分析或硬件傳感器的數據提供自主運動治療。一旦方案制定，康復師基本不再參與。
第二類是基於康復師指導的解決方案，AI在患者評估、方案設計以及後續管理時發揮作用，同樣也基於計算機視覺分析或硬件傳感器的數據提供自主運動治療。在此之外，康復師還會與患者進行較爲頻繁的線上互動，爲患者提供指導。
第三類則是互聯網醫療類型的解決方案，其中並沒有AI的參與，康復師通過常規的線上溝通對患者進展進行了解，從而對線下康復進行補充。不過，這種線上溝通需要按照要求額外計費。
根據評估結果，第二類方案被認爲最爲平衡。它可以在一定程度上替代線下康復，提高服務的可及性。相比線下康復，該方案可以在患者疼痛和功能性兩方面體現較好的臨牀效果，並減少醫療支出。據估計，假設接受線下康復的MSK患者中有25%切換到這一類方案，按每年995美元的費用標準計算，每100萬商業保險人口每年可節省約440萬美元之多。
正因爲此，採用這類模式的企業也是最多的。在報告所覆蓋的8家企業共有5家採用了這種模式，包括業界熟知的Hinge Health、Omada Health、RecoveryOne、Sword Health和Vori Health都採用了這一模式。
其他兩種模式也各有千秋，均能使得患者在臨牀上獲益，但獲益程度不一。另外，在衛生經濟學上，這兩種模式目前的表現也不如App+康復師結合的模式。
作爲該領域的實際探索者，呂一鳴認爲，多種模式的結合才能構建理想的肌骨康復體系：“就像分級診療一樣，線上線下相結合才能構建更完善的體系。絕大部分流程化的手術，比如半月板損傷，以及輕度的肌骨疾病，完全可以在醫院首診後就居家，通過數字療法結合康復師遠程指導康復。在我們的實踐中，骨科和運動醫學科患者總量的70%可以通過這種方式進行康復治療。”
“程度比較嚴重一些的患者，可能會需要用到一些設備的康復手段，單純線上療法的效果沒有那麼好，就需要採取線上線下結合的方式。數字療法結合康復師指導的居家康復作爲其中的一個環節。程度更嚴重一點的患者，比如處於急性期或者大創傷的患者，處於安全穩妥起見，選擇線下可能是一個更好的選擇了。”他補充道。
MSK頭部企業的行動也在證明這一觀點。
6月，MSK領域的頭部企業Upswing Health和Hinge Health剛剛宣佈達成合作，將Upswing Health在互聯網醫療平臺上的優勢和Hinge Health在數字療法上的優勢相結合。此外，IncludeHealth也與OrthoForum Value Network達成合作，後者所覆蓋的2500個診所、5000名醫生及4500名康復師將可以使用IncludeHealth的數字療法平臺。
健康意識增強+體育助推，國內MSK機會來了
相比歐美地區，國內此前對於MSK的重視程度有很大差距。但伴隨人口老齡化加劇，以及健康意識的增加，這種情況正在迅速改善。
6月22日，由山東省政府主辦，教育部、中國殘聯、國家衛生健康委等單位共同支持建設的康復大學在青島成立。這是我國第一個以“康復”命名的大學，駐地爲山東省青島市，屬於公辦普通本科學校，將在未來開展基礎性、前沿科學技術研究，並培養能夠引領康復事業發展的複合型拔尖創新人才。
這所新型研究型大學的成立也從一個方面表明了國家對包括MSK康復在內的康復產業的重視。
另一方面，隨着社會經濟水平的發展，體育產業在最近得到了長足發展。根據全國體育產業工作會議上透露的數據，2022年全國體育產業總規模已達到3.3萬億元，實現增加值1.3萬億元。自2012年以來這兩項指標的年均增速分別高達13.2%和15.4%，均高於同期我國GDP的年均增速。
而在《“十四五”體育發展規劃》中則提出了2025年體育產業總規模達到5萬億元，從業人數超過800萬人，全國常年參與體育鍛煉人數比例達到38.5%等發展目標。2035年，體育產業預計也將成爲國民經濟支柱性產業。
呂一鳴表示，體育運動導致的MSK康復的需求將大幅增加：“國家大力鼓勵體育產業發展，再加大家本身也越來越喜歡體育活動，尤其是馬拉松，鐵三和一些戶外探索活動。相對來說，運動康復的需求就會大很多。我們自己就能看到找過來合作的體育機構是明顯增加的，包括CrossFit、鐵人三項、網球還有游泳等等。體育產業對肌骨康復的促進是肉眼可見的，未來也是有很大的空間。”
這種健康意識和習慣的形成也必將在未來推動因疾病或年齡導致的MSK康復需求。
“就我們自己的情況來看，業務增長比較明顯，不管是手術患者，還是運動人羣或白領人羣，都比以前明顯增加。一個很重要的原因就是大家對康復越來越有觀念了。其實國內做肌骨康復，不管是數字療法還是線下機構。包括我們在內，第一批嘗試的人是起到先驅的作用，付出了很大成本在患者教育上。”
“爲什麼美國有5萬多家肌骨康復診所，就像國內藥店一樣普遍，原因之一是因爲大家覺得肌骨康復很重要，是司空見慣的一件事情。隨着國家層面、患者意識，包括整體需求開始上來，我認爲肌骨康復之後發展的進度會加快很多。”呂一鳴補充說道。
MSK市場的快速發展還體現在數字療法產品的迭代上。肌骨康復需要對患者身體狀況進行評估，並按照要求完成相應的康復動作，如何評估，並保證患者在居家場景下也能高質量完成動作就成爲了數字醫療的核心邏輯。目前，這套技術已經演變出硬件的可穿戴傳感器和軟件的攝像頭視覺識別兩種方式。
以復動肌骨已經獲批的悅行動肌骨數字療法爲例，其可穿戴套件包括3個慣性動作傳感器。通過傳感器去採集患者當前身體的關鍵指標，比如患者能夠做哪些動作，能夠達到什麼程度。數據會用於對患者當前情況評估的參考，從而輔助醫生對患者進行評估和調整康復方案。
在收到康復計劃之後，患者佩戴傳感器按app指導進行康復訓練。傳感器會在訓練過程收集比如關節角度、空間姿態等一些關鍵的數據。一方面，這些數據可以實時在app上顯示，爲患者反饋動作是否達標；另一方面，這些數據也會返回醫生，爲每週的評估提供參考，以便根據患者的實際情況進行相應的調整。
隨着手機及平板攝像頭性能以及AI算法的提升，利用AI算法+手機攝像頭的配合成爲了近來的一種新方式。
呂一鳴向動脈網表示，MSK數字療法的技術並沒有達到完美的地步。“視覺識別可能更方便，成本相對較低，但在居家場景中它可能受背景影響較大，角度還有監控精確度也有限制。硬件傳感器的精確度更好，沒有背景干擾的問題，但它可能也會受環境的影響，成本也更高一些。”
“不過，技術始終在快速迭代，我認爲以現有的技術能夠服務大部分患者，這纔是最重要的！”他補充道。
在支付這個重要的問題上，MSK也在國內獲得了一些進展。
尤其海南作爲目前數字療法的高地，也在支付上做了很多探索。據動脈網瞭解，海南正謀劃數字療法收費指導政策，其中也將包括MSK類數字療法的收費條目，這將對該領域產生積極推動作用。
在商保方面，國內的MSK企業也正探索和保險公司定製相應的保險產品，可使用相應的數字療法。以復動肌骨爲例，他們的數字療法已經進入無錫的惠民保。
動脈網統計發現，國內涉足MSK的數字醫療企業也在快速增加。單以數字療法這一細分賽道來看，已有超過10家企業活躍在這個賽道上，獲批產品也在逐步增加。
此外，在公認投資寒冬的2023年，研發MSK康復機器人的司羿智能完成了高達1億元的融資，是去年屈指可數的大額融資。以MSK數字解決方案爲業務方向的睛採智能則完成了數千萬元融資。這都是數字醫療在一級市場不多的亮點。
MSK，能否成爲數字醫療復甦的催化劑，我們拭目以待。