摩根基金李博：2025對消費電子板塊較爲樂觀

新京報貝殼財經訊（記者潘亦純）12月30日，“摩根資產管理”微信公衆號發佈了2025年權益投資基金經理的最新觀點。

其中，摩根核心成長基金經理李博關注消費電子及房地產後產業鏈，他表示，站在這個時間點，基於三大理由對長期跟蹤的消費電子板塊較爲樂觀，首先，由於AI賦能，很可能開啓新一輪手機的換機潮。過去，手機的換機潮都是來自硬件創新，這一輪新的換機潮很可能由軟件驅動；其次，新形態的AI Agent會給消費電子品賦能，行生出很多新產品；第三，從GARP選股角度看，一批很優秀的消費電子公司估值都有較強的吸引力。“此外，部分房地產後產業鏈的龍頭公司，在這些年竣工面積和新開工大幅下行的環境下，還能通過市場份額提高實現個位數的增長，其中有一些估值被壓到很低的公司，對應2025年還不錯的利潤增長預期，有不錯的吸引力。”

編輯 嶽彩周

校對 柳寶慶