龍喜AI PC、手機升級商機來了

法人指出，2024年是AI應用落地元年，PC、手機加速導入，臺廠將大幅受惠升級商機。圖爲三星首支AI手機Galaxy S24系列。圖／本報資料照片

AI PC、AI SmartPhone受惠股

臺股龍年封關期間，美股走勢狂飆，截至2月12日（美東時間）爲止，輝達、ARM及臺積電ADR市值合計增加逾3,070億美元（約新臺幣9.6兆元）。法人指出，2024年是AI應用落地元年，PC、手機加速導入，除了晶圓代工臺積電、封測日月光投控、鏡頭廠大立光等龍頭廠受惠之外，記憶體、高速傳輸介面PCIe、載板ABF、高密度互連板HDI等零組件產業，均將在今年大幅受惠升級商機。

法人強調，AI PC滲透率今年僅5％，惟明年快速上看20％。而AI手機方面，2024年新機中只有5％支援AI，但估至2027年時，AI手機總出貨量將達6.35億支，相當於全球手機總銷量45％。這些轉變就在今年正式啓動，並持續加速中。

臺積電將是AI導入邊緣裝置的最大受惠者，法人指出，臺積電毛利率最佳的5奈米產能利用率首季近滿載，7奈米晶片也從去年底50％續推至逾70％，3奈米則受主要客戶傳統淡季下滑，使毛利率落在財測上緣。

惟臺積電趁勢擴大3奈米產能，目前普遍預估至年底將達8萬～9萬片，並隨時間進展，持續提升良率。2奈米因製程技術複雜，自設計至交貨時間變長，近期觀察到客戶參與度上升，主要用於HPC、其次爲手機，預期2025年推出並量產。

此外，法人表示，AI商機拉擡，先進封裝受惠顯著，日月光投控原已掌握2.5D及3D先進封裝技術，未來幾年在先進封裝領域的成長力道將相當強勁，也是日月光近年積極擴產主因。

日月光投控2023年合併營收5,819億元，年減13.3％，仍是歷年次高表現，2024年在全球半導體產業回升，及AI帶動相關需求下，市場普遍看好該公司2024年營運可望重回成長軌道。

三星年度AI手機已提早推出搶市，大立光爲三星手機鏡頭主力供應商，三星AI手機出貨量增，對高階鏡頭模組有正面幫助。

大立光董事長林恩平日前指出，從1、2月訂單看來，仍維持往年淡季看法；惟潛望式鏡頭產品，價格較好的新款訂單有提升，效益有望延續到2024年首季，而長焦鏡頭有較多機種開始採用潛望式產品，出貨案量也樂看將比2023年多。